ESTR-swaps in de renteafdekking? Ga niet over 1 nacht ijs!
Nieuwe wetgeving voor rentebenchmarks
Van oudsher kennen renteswaps verschillende betalingsfrequenties voor de variabele rente: van een 1-dags rente (Overnight Indexed Swaprate, ofwel OIS) tot en met 12-maands rente; ondersteund door een hele rits aan IBOR-benchmarks voor de verschillende frequenties. Echter, onder invloed van de wetgeving om de benchmarks te hervormen (BMR), zijn in eerste instantie de minder gangbare variabele looptijden afgeschaft, met als gevolg minder keuze in renteswaps.
Lees hier meer over de Update LDI Rentederivaten september 2022 (pdf).
